Tout savoir des Robo Advisors

Depuis quelques années, ils révolutionnent l’épargne, offrant aux particuliers des solutions de placement à faible risque, adaptées à leurs profils : ce sont les Robo advisors ou « Robots conseillers ». Réactivité, anticipation, gestion et optimisation des risques… : autant d’atouts qui leurs sont attribués. Quels sont les meilleurs robots conseillers ? Comment fonctionnent-t-ils ? Tour d’horizon avec Ooinvestir !

Robo advisors : la définition

Le terme « Robot advisor » se traduit littéralement par « robot conseiller ». 

Ainsi, les robo advisors ou « conseillers financiers automatisés » désignent des services d’investissement financiers qui fonctionnent grâce à des algorithmes informatiques pour fournir des conseils d’investissement et gérer les portefeuilles d’investisseurs.

Comment ça marche ?

Plutôt que de faire appel à un conseiller financier (ou un conseiller en gestion de patrimoine) humain, vous pouvez utiliser un robo-advisor en ligne pour obtenir des recommandations personnalisées en fonction de :

• vos objectifs financiers ;
• votre tolérance au risque.

Cependant, si les robots conseillers se passent généralement des interventions humaines, ils ne fonctionnent pas toujours uniquement sur la base d’algorithmes. En France, les robo-advisors tiennent également compte du point de vue humain mais aussi des conseils de professionnels du métier pour peaufiner leurs stratégies.

Les robo advisors offrent différentes enveloppes fiscales :

• des contrats d’assurance vie ;
• des comptes-titres ;
• des PEA (plan d’épargne en actions) ;
• etc.

Robo advisors : gestion déléguée, conseillée, ou libre ?

Il est important de bien connaître les différences et spécificités de chaque robo advisors :

• certains proposent de gérer votre argent à votre place. C’est une gestion déléguée ou gestion sous mandat. Vous confiez ainsi la gestion de vos placements à la plateforme. Vous n’aurez plus besoin de vous occuper de quoi que ce soit, en dehors des reportings qui vous seront envoyés pour information ;
• d’autres proposent, au contraire, une assistance pour vous aider à gérer vos investissements : c’est la gestion conseillée. Une multitude d’offres de placements sous forme de paniers existe. Vous choisissez celle qui correspond le plus à vos attentes ;
• d’autres encore vous proposent des offres d’actifs financiers correspondant à votre profil. Après avoir fait votre choix entre les différents actifs, vous réalisez par vous-même les ordres de bourse : c’est la gestion libre.

Les avantages et inconvénients des robo advisors

Le recours aux robo advisors obéit à la fois à un souci d’économie et d’optimisation. Pour autant, il reste quelques inconvénients.

Les avantages

Les robo advisors offrent des coûts très réduits. Les frais appliqués sont généralement 3 à 5 fois inférieurs à ceux des conseillers financiers traditionnels, ce qui les rend plus abordables. Or, les frais de gestion compétitifs influent directement sur le rendement des placements ! Cela permet donc aux Robo advisors de proposer des rendements plus élevés que les livrets classiques.

Par ailleurs, contrairement aux OPCVM classiques, les robots conseillers s’appuient essentiellement sur des ETF (exchange traded funds). Découvrez comment acheter des ETF en bourse ? Ce type de fonds d’investissements automatisés permet de réduire considérablement le coût de l’investissement.

Les robo advisors sont également très accessibles. Ils sont disponibles en ligne, ce qui signifie que le client peut accéder à leurs services à tout moment, de n’importe où.

L’automatisation constitue un autre avantage des robo advisors. Le client n’a pas besoin de prendre constamment des décisions de placement ou de surveiller activement son portefeuille.

Par ailleurs, les robo advisors garantissent une excellente stratégie de diversification. En effet, ils utilisent souvent des modèles de portefeuille diversifiés, ce qui peut aider à réduire les risques en investissant dans différents actifs.

Réactifs, avec une meilleure anticipation, les robots conseillers ont surtout l’avantage d’éliminer les biais émotionnels pouvant influencer les décisions d’investissement, à la différence des humains qui peuvent prendre des décisions hâtives sous l’effet du stress ou de l’euphorie.

Les inconvénients

Même s’ils tiennent fidèlement compte des informations qui leur sont fournies par chaque épargnant, les robo advisors ne sont pas capables d’offrir une personnalisation aussi efficace que celle d’un conseiller humain. De ce point de vue, ils restent limités.

Par ailleurs, bien qu’ils soient conçus pour gérer les fluctuations, leurs réactions face à la volatilité du marché peuvent parfois déplaire. Certains épargnants pourraient se trouver mal à l’aise face à des ajustements automatiques effectués pendant des périodes de volatilité.

Il faut surtout noter que les robo advisors dépendent de la technologie et des algorithmes. En cas de défaillance technique ou de panne, la possibilité que le client n’accède pas à son portefeuille existe.

Les différents robo advisors

Quels sont vos objectifs ? Quel est votre profil ? Ces 2 questions vous permettront de choisir des robo advisors adaptés. En France, derrière les Robo advisors, se cachent des acteurs différents qui proposent des offres diverses de gestion pilotée. Certains retiennent particulièrement l’attention. Il s’agit des Robo advisors Nalo, Yomoni, Ramify, et WeSave.

Le Robo advisor Nalo

Nalo est un est un CIF (conseiller en investissement financier) connu pour offrir une gestion déléguée basée sur les projets de ses clients. Par exemple, si vous avez pour objectif d’acquérir un logement ou de préparer votre départ à la retraite, le Robo advisor Nalo vous propose une gestion unique et personnalisée.

Contrairement à bien d’autres robots, il permet de planifier différents projets grâce à une seule et même enveloppe d’épargne (l’assurance vie). Avec Nalo, vous pouvez bénéficier d’un service client personnalisé garanti par un conseil dédié. Ce conseil vous accompagne aussi bien dans la résolution de vos problématiques fiscales que dans la gestion de votre patrimoine.

Le Robo advisor Yomoni

À la différence du CIF Nalo, Yomoni est une SGP (société de gestion de portefeuille). Ce statut de SGP lui accorde davantage de crédit aux yeux des investisseurs.

De plus, alors que Nalo se cantonne à une seule enveloppe fiscale (l’assurance vie), Yomoni offre une plus grande variété :

• assurance vie ;
• PEA ;
• compte-titres.

L’assurance vie constitue un placement idéal pour l’investisseur qui ne veut pas prendre trop de risques et qui souhaite investir sur le long terme.

Le Robo advisor Ramify

Fintech récemment implantée sur le marché de l’épargne digitale, Ramify est  particulièrement connue pour ses tarifs compétitifs, considérés comme les moins chers.

Les frais de gestion peuvent servir d’indicateur de performance lorsqu’ils s’accompagnent d’une bonne politique de gestion. Moins les frais sont élevés, plus la performance de votre investissement est optimisée.

Ramify offre également :

• une gestion pilotée simple et compréhensible par le plus grand nombre ;
• une interface d’application agréable et intuitive ;
• des coûts accessibles à tous les profils d’investisseurs.

Le Robo advisor WeSave

Le robot WeSave offre un contrat peu répandu : le contrat d’assurance vie individuel. En effet, la plupart des contrats proposés par les établissements financiers sont des contrats collectifs, qui peuvent être modifiés par l’assureur ou le distributeur. Ainsi, il n’est pas rare d’apprendre que tel prestataire en assurance a relevé les frais sur son fonds euro à la demande de l’assureur.

Or, avec ce contrat d’assurance individuel, vos conditions sont garanties à vie, de même que les frais. Vous avez donc la certitude de maîtriser sur la durée les coûts de votre investissement.

En revanche, la fintech se limite à une seule enveloppe : l’assurance vie. Elle ne propose donc pas de compte-titre ou de PEA en gestion pilotée.

Si vous souhaitez donner un sens à vos investissements, vous pouvez placer de l’argent dans des robo advisors qui offrent une option de placement éco-responsable. C’est le cas des Robo advisors Yomoni, Ramify, et Nalo.

Tableau comparatif des robo advisors

	Nalo	Yomoni	Ramify	WeSave
Informations générales
Produits	Assurance vie	Assurance vie PEA PER Compte titres	Assurance vie, PER	Assurance vie, contrat de capitalisation
Supports d’investissement	ETF	ETF	ETF et SCPI	ETF
Option éco responsable	Eco responsable	Eco responsable	Eco responsable	Eco responsable
Ticket d’entrée	1 000 euros	1 000 euros	1 000 euros
Type de gestion	Gestion déléguée	Gestion déléguée	Gestion déléguée
Frais applicables
Frais d’entrée	Gratuit	Gratuit	Gratuit	Gratuit
Frais d’arbitrage	Gratuit	Gratuit	Gratuit	Gratuit
Frais de gestion du contrat	0,85 %	0,6 %	0,65 %	0,6 %
Frais de gestion pilotée	0,55 %	0,7 %	0,65 %	0,7 %
Total des frais annuels	1,7 %	1,6 %	1,6 %	1,6 %
Performances récentes
Année 2022	-15,9 à -11 %	-18,3 à 2,1 %	-14,8 à -6 %	-16,62 à -7,31 %
Année 2021	2,6 à 17,8 %	1,6 à 22,7 %	-	3,4 à 21 %
Année 2020	-2,2 à 22,8 %	1,6 à 7,6 %	-	5,5 à 13 %
Atouts	Gestion sur mesure ; Plusieurs projets au sein d’une même assurance vie ; Sécurisation progressive.	Possibilité d’avoir plusieurs enveloppes fiscales	Possibilité d’inclure des parts de SCPI	L’alliance d’un robo advisor et d’une équipe d’experts

Comment et quand investir dans un robo advisors ?

Avant d’investir dans un robo advisors, il est important d’explorer les différents produits offerts. Pour cela, il faut comparer leurs frais, leurs fonctionnalités, leur approche d’investissement et les types de portefeuilles qu’ils proposent.

Voici quelques critères clés à prendre en compte selon votre profil :

• les frais et commissions : si les différences de frais peuvent souvent sembler minimes à première vue, l’impact financier sur votre épargne peut se révéler très élevé sur le long terme. C’est pourquoi il faut rechercher les frais les plus bas, selon votre profil mais aussi vos objectifs : le juste milieu ! ;
• le ticket d’entrée ou montant du 1^er investissement : le versement minimal du robo-advisor doit correspondre à vos capacités ;
• le mode de gestion : pour éviter les mauvaises surprises au dernier moment, les clients doivent toujours prendre soin de vérifier si les modes de gestion proposés par la plateforme leur correspondent ;
• le nombre d’enveloppes fiscales (assurance vie, PEA, compte-titres, etc.).

En choisissant une plateforme, vous remplissez un questionnaire pour mieux comprendre votre situation financière et vos préférences d’investissement. Il faut y répondre honnêtement pour obtenir des recommandations appropriées.

À la question du quand investir, il n’existe pas de moment parfait : tout dépend de vos capacités et de vos projets !

Il est risqué de scruter à la loupe les marchés financiers pour effectuer des placements en fonction du moment. Investir de manière constante, peu importe les fluctuations, peut vous aider à minimiser les effets de la volatilité.

 

1. Un robo advisor désigne un service financier en ligne qui utilise des algorithmes pour fournir des conseils d’investissement et gérer les portefeuilles d’épargnants. La gestion peut être déléguée au robot ou librement pilotée par le client.
2. En raison de leurs frais de gestion relativement bas, les robo advisors offrent des rendements bien plus élevés que les livrets, sans que vous n’ayez rien à faire.
3. Parmi les robo advisors les plus performants en France : Nalo, Yomoni, Ramify, et WeSave.
4. Il n’existe pas de meilleur moment pour investir. Si vous avez des fonds disponibles et que vous avez défini votre profil et vos objectifs financiers, lancez-vous !